投資

投資組合管理

然而，黃金不是對通脹的真正完美的對沖。當通貨膨脹升起時，中央銀行往往會增加利率作為貨幣政策的一部分。持有像黃金那樣的資產，沒有收益率並不像持有的資產那樣有價值，特別是當匯率較高時，意義收益率較高。

有更好的資產來投資旨在保護自己免受通貨膨脹。但是，與任何強有力的組合一樣，多樣化是關鍵，如果您正在考慮投資黃金，SpdrGoldSharesETF（GLD）是一個有價值的考慮因素。

2.商品

商品是一類廣泛的類別，包括糧食，貴金屬，電力，油，牛肉，橙汁和天然氣，以及外幣，排放和某些其他金融工具。商品和通貨膨脹具有獨特的關係，商品是通貨膨脹的指標。隨著商品的價格上漲，商品用於生產產品的價格也是如此。

幸運的是，可以通過交易交易資金（ETF）廣泛投資商品。ISHARES標準普利商品索引信任（GSG）是值得考慮的商品ETF。

在投資商品之前，投資者應該意識到，在商品交易中建議他們是高度揮發性的，投資者謹慎。由於商品依賴於需求和供應因素，因此由於地緣政治緊張或衝突導致的供應略有變化可能會對商品的價格產生不利影響。

3.60/40庫存/債券組合

60/40股票/債券投資組合被認為是保守的投資組合中的安全，傳統的股票和債券組合。如果您不想自己進行工作，並且您不願意支付投資顧問組合這樣的投資組合，請考慮投資維度DFA全球分配60/40投資組合（I）（DGSIX）。

60/40股票/債券投資組合是一項簡單，輕鬆的投資策略。但與所有投資計劃一樣，它確實有一些缺點。與全方位的組合相比，60/40的投資組合將在長遠來看。此外，在很長的時間段內，由於復合興趣的影響，在長時間的時間內，60/40產品組合可能顯著低於所有權益組合。

重要的是要記住，60/40的投資組合將幫助您對沖通貨膨脹（並使您保持更安全），但與股票百分比較高的投資組合可能會失踪回報。

4.房地產投資信託（Reits）

房地產投資信託（REITS）是擁有和運營收入的房地產的公司。當通貨膨脹升起時，房地產價格和租金收入往往會上升。一個Reit由一個房地產池組成，向投資者提供股息。如果您尋求廣泛接觸房地產，以低的費用比例，請考慮VanguardRealEstateETF（VNQ）。

Reits也有一些缺點，包括他們要求其他高產資產的敏感性。當利率上漲時，國庫券一般變得有吸引力。這可以將資金借入房地產資源並降低股價。

Reits還必須支付財產稅，可以佔總運營費用的25％。如果州或市政當局決定增加財產稅，以彌補其預算不足，這將大大降低股東的現金流量。最後，雖然Reits提供高收益率，但稅收是股息。稅率通常高於稅收的15％目前徵稅，因為高比例的重新股息被視為普通收入，通常以更高的速度徵稅。

5.S＆P500

股票長期以來提供最多的潛力。一般來說，從通貨膨脹獲得的企業是那些需要小錢的企業（而從事自然資源的企業是通貨膨脹失敗者）。

目前，標準普爾500指數具有高濃度的技術業務和通信服務。（他們佔該指數的35％股權。）技術和通信服務都是資本輕型企業，所以，理論上，他們應該是通脹贏家。

如果您希望投資於標準普500指數，這是500家最大的美國公共公司的指數-或者如果您有利於追踪您的觀察列表的ETF-查看SPDR標準普爾（SPY）。

然而，與任何投資一樣，投資標準普爾500指數有缺點。主要缺點是該指數對具有更多市場資本化的公司提供更高權重，因此最大公司的股票價格對該指數的影響力大於市場上限的公司。標準普爾500指數不提供對小型公司的任何接觸，其中歷史較高的回報。

6.房地產收入

房地產收入是租用財產的收入。房地產適用於通貨膨脹。這是因為，隨著通脹升起，所以物業價值觀，房東的金額可以收取租金。這導致房東隨著時間的推移獲得更高的租金收入。這有助於跟上通貨膨脹的崛起。因此，房地產收入是對沖投資組合免受通貨膨脹的最佳方式之一。

對於未來的曝光，考慮VaneckVectors抵押貸款Reit收入ETF（Mort）。

與任何投資一樣，有利於投資房地產的利弊。首先，購買房地產時，交易成本相當高（與購買股票的購買股份相比）。其次，房地產投資是illiquid，這意味著它們不能快速輕鬆地銷售，而沒有重大損失。如果您正在購買屬性，則需要管理和維護，並且這些成本可以快速加起來。最後，房地產投資涉及大量的財務和法律責任。

7.彭伯格巴拉迪聚集鍵指數

BloombergBarclays匯總債券指數是衡量美國債券市場的市場指數。所有債券均涉及指數：政府，企業，應稅和市政債券。要投資這一指數，投資者可以投資資金，旨在復制指數績效。有許多追踪這一索引的資金，其中一個是Ishares核心美國聚合債券ETF（AGG）。

投資於彭博巴拉金的一些缺點是核心債券指數作為核心固定收入分配。

首先，它對具有最多債務的公司和機構加權。與市場資本化的標準普爾500指數不同-公司較大的索引，指數中的較大職位-彭博會員的最大組成部分美國匯總債券指數是公司和機構，具有欠債最多。此外，它對美國政府暴露進行了重量，因此債券市場的部門並不一定多樣化。

8.槓桿貸款

槓桿貸款是對已經擁有高債務或低信用評分的公司所貸款。這些貸款具有更高的默認風險，因此對借款人來說更昂貴。

作為資產類別的槓桿貸款通常被稱為抵押貸款義務（COLL）。這些是已匯總成一個安全性的多個貸款。投資者從潛在貸款中收到預定的債務付款。CLES通常具有浮動速率產量，這使得它們對通脹的良好對沖。如果您對這條路的某些方法感興趣，請考慮Invesco高級貸款ETF（BKLN）。

與每一項投資一樣，槓桿貸款涉及獎勵與風險之間的權衡。投資資金投資槓桿貸款的資金的一些風險是信用違約，流動性和更少的保護。

槓桿貸款的借款人可以在他們的業務關閉或達到無法支付債務的觀點。槓桿貸款可能不如公開交易證券容易地購買或銷售。最後，槓桿貸款通常具有更少的限制，以保護貸方而不是傳統貸款。如果借款人無法償還貸款，這可能會留下暴露於更大損失的基金。

9.提示

資金通脹保護的證券（提示）是一種美國財政債券，以通貨膨脹為本，以明確保護投資者免受通貨膨脹。每年兩次，提示支付固定費率。提示的主要價值根據通貨膨脹率而變化，因此，退貨率包括調整後的本金。提示有三個到期：五年，10年和30年。