曾經作為替代共同基金的替代，交易所交易資金（ETF）現在可以幫助投資者實現幾個不同的財務目標：投資各界，參加利基市場，並在股票等資產課程中分配資金，如股票，債券，貨幣，房地產和商品。

多功能性意味著ETFS呼籲各種尺寸和條紋，允許投資者製作看漲或看跌的賭注，甚至是為了安全地對沖投資組合。在本文中，我們將在一些策略中查看有資金，可以保護或對沖投資者組合免受不同類型的風險。

對沖對沖ETF的好處

北對沖歷史上僅限於使用基於衍生的證券，如期貨，選擇和櫃檯上的證券。由於基於衍生證券的定價的機制是基於先進的數學公式，如黑人選項的定價模型，套期保值大多是域名大型，複雜的投資者。

購買和出售ETF的小增量的能力呼籲較小的投資者由於與傳統保護策略相關的最低要求的最低要求，以前的進入對沖有限。事實上，個人投資者可以使用ETF對沖投資組合的方式。

股票市場套期保值

投資者經常使用期貨和選擇來對沖其股票和債券的職位。例如，股票市場最常見和積極交易的工具之一是標準普爾500指數期貨，其廣泛用於大型機構，包括養老基金，共同基金和活躍貿易商。

ETF，如ProsharesShortS＆P500（SH）和FrosharesUltraproShortS＆P500（SPXU）與標準普爾500指數相反，可用於代替期貨合約，以在一般股市中佔據短職位，使這些職位更簡單，更便宜和更多的液體

雖然使用短股權ETF的機制比使用期貨與期貨的不同，但匹配套路的位置並不精確，但購買簡短的ETF可以輕鬆訪問到最終的手段。也就是說，如果股票市場下降，則逆基金的股價將增加價值，並且價值的增加可以幫助投資組合中的股票遭受抵消損失。

具有貨幣的對沖

就像股票市場套期保值一樣，在廣泛接受ETF之前，對沖非美國的唯一途徑。投資是使用貨幣前進合同，期權或期貨。對於個人投資者來說，遠期合約很少可用，因為它們通常在交易的大實體之間的協議。

與利率互換一樣，前進合同允許一方承擔長期職位和另一方的風險，以造成貨幣的短頭寸，以比作他們的特定需要對沖或投注。通過設計，參與者很少乘坐貨幣職位的物理交付，並選擇根據關閉的貨幣匯率兌現最終價值。在前行合同的生命期間，沒有兌換任何款項，估值通常基於交換的升值/貶值或以費用為基礎。

較小的投資者可以試圖對沖長U.S的匯率匯率風險。通過購買相應數額的資金來投資，這些資金持有短期的美國職位，例如InvescoDBU.S.Dollish（UDN）。在翻蓋方面，在美國以外的投資者可以投資於劉易商DB美國的資金股票，如劉易商DBU.S.Dellish（UUP），從匯率Irks中佔據了一長長的美國職位來對沖投資組合。

就像在股權和債券市場中取代期貨和期權一樣，與投資組合的價值與對沖地位相匹配時的準確性水平取決於投資者。但由於ETF的流動性以及（與期權和期貨不同）ETF永無止境的事實，根據需要，投資者可以輕鬆進行調整。

通脹倒斷

通脹與ETF的對沖對抗未知和不可預測的力量。雖然通貨膨脹在歷史上的小樂隊中，但它可以在正常或異常的經濟周期內輕鬆擺動或下降。

許多投資者在基於理論上尋求商品作為對沖較高的通脹形式，即如果通貨膨脹升起或預計會上升，則商品價格將會如此。理論上，雖然通貨膨脹正在上升，但其他資產類別等資產類別可能不會上升，而投資者可以參與商品投資的增長。

有數百個ETF可以訪問貴金屬，自然資源，以及任何可以在傳統交流交易所交易的商品。例子包括美國石油基金（USO）和SPDR金信託（GLD）.45還有廣泛的商品ETF，如vilescodb商品跟踪（DBC）.6

底線

使用ETF對沖對沖的好處是無數的。首先是成本效益，因為ETF允許投資者在幾乎沒有入學費用（佣金）的位置。此外，由於股票交易等股票，購買和銷售的過程是大多數個人投資者的直接進程。最後，ETFS涵蓋了許多市場，包括股票，債券和商品。