技術和金融創新導致介紹了複雜的金融工具和貿易策略，全球範圍內。由於這些發展中的一些，透明度，程序和控制傾向於受到損害。防止非法活動越來越多地是監管機構的挑戰，以及復雜的文書的選擇，增加了更多的層，以所需的規定增加了更多的層次，他們的不同經紀收費具有復雜的結構，並允許具有高風險暴露的槓桿水平。在本文中，我們討論了美國選項市場的基本規定，理事機構及其活動。
受監管金融市場的主要目標是通過執行所需的議定書來保護共同投資者的權利和利益。選項監管機構在美國建立，註冊，標準化，修改或修改（必要）美國，涉及的期權交易規則：
- 給定的罷工價格和到期日期的選項鍊
- 交易單位
- 批號
- 位置保持限制
- 對沖位置限制的豁免
- 運動機制
- 訂單報告和例外規則
- offExchange選項的規則交易
- 設定槓桿和邊緣限制
- 賣空規則
此外，監管機構為貿易報告，爭議處理機制和紀律處分確定不合規的個人和企業的要求。大多數這些規則和規則是通過經紀公司施加的。
可以在股票/指數或外匯/商品/期貨作為潛在的股票/指數或外匯/商品/期貨交易。不同的美國組織規範這些類別。通過股票/指數交易的所有選項合約由證券交易委員會（SEC）和金融行業監管機構（FINRA）監督;雖然商品期貨交易委員會（CFTC）和全國期貨協會（NFA）關注外匯/商品/期貨的選項。
證券和交換委員會
第二屆，成立於1934年，有一個使命宣言“保護投資者，維護公平，有序，高效的市場，並促進資本形成。”它建立了規定，以確保在市場中遵循公平實踐，完全透明度。此處提供了完整的秒選項交易規則清單。
金融行業監管機構
2007年創建的，芬蘭是一名非政府機構，通過監管致力於投資者安全和市場可靠性。其主要重點是安全公司和經紀人的一套規則的合規性，並確保市場透明度。FINRA操作可分為四個部分：
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教育公眾通過網站上提供的培訓模塊教育投資，貨幣處理，欺詐和風險管理。
- 強制性經紀人-經銷商註冊：證券交易業務的所有公司都有義務與芬蘭註冊並成為持牌經紀人。如果他們沒有，他們可以受到處罰，法律行動，甚至是關機。
- 證券許可和考試。
- 記錄保持紀律處分。
FINRA的選擇具體規定在其詳細的選擇規則指南中提供。會員交流的提案經過仔細驗證影響評估，如果發現合適的話，規則變更是根據秒實施的。
商品期貨交易委員會
CFTC成立於1974年，是政府機構，協助未來對農業，全球市場，能源和環境市場等不同部門的交易。其規定旨在履行其使命“保護市場參與者和公眾免受欺詐，操縱，辱罵實踐以及與衍生品相關的系統風險。”CFTC還為個人交易者提供了提出投訴的機制，以及舉報人。以下是CFTC監控的交易所列表：
- 芝加哥董事會選項交換
- 芝加哥貿易委員會
- 芝加哥商品交換
- Hedgestreet
- 美國期貨交易所
- 堪薩斯城貿易委員會
- 明尼阿波利斯穀物交換
- 紐約商品交易所
- 紐約蟒蛇d貿易
- Onechicago
國家期貨協會（NFA）
全國期貨協會（NFA）是“高效獨立的高效和創新和創新監管計劃的獨立提供商，保障衍生品市場的完整性”（包括備選方案）。官方NFA網站上提供詳細的監管指南（包括選項）。所有NFA成員都有以下義務：
- 是NFA的列出/註冊成員。
- 堅持基本的資本要求。
- 記錄保存和報告，應為所有交易和相關業務活動詳盡詳盡無遺。
鍵美國選項規則
以下是美國的一些關鍵規定：
- 美國選項交易商在各自監管機構規定的規定限制內。
- 因為期權的短期交易通常會導致失去超過交易金額，利用限制，保證金要求和短期職位，這些規定保護投資者和貿易商免受未知風險的影響。
- 選項交易員必鬚根據法規維持經紀人的最低保證金金額。
- 對於外彙的短期選擇，應將收到的選項溢價作為保證金作為保證金。
- 對於長選項，整個期權溢價是押金所需的。
- 首先，首先（FIFO）規則防止保持類似的選擇位置。
底線
監管機構如何通過既定規定，規則和爭議解決機制確保順利發揮作用，暴露了給定市場的實際效率。雖然在復雜的金融資產上展現出來的貿易總是令人興奮的，如選擇和其他衍生品，但在希望更好的利潤，應注意確保市場，參與者和促進公司的規範。
